就在德军主力舰队准备咬着盟军航母特混编队的屁股进行突袭的时候，盟军伞兵部队在二十三日下午空降设得兰群岛，占领了梅恩兰岛上的斯卡洛韦港和附近的勒威克镇，俘获了镇子附近简易机场上德国空军的十多架侦察机和二十多架战斗机。
盟军立即动用从中国采购的运i木制运输机运来了更多的轻步兵，巩固了机场的防御，击退了岛上北部地区驻布雷镇的德军一个装甲连和一个步兵营的反攻。此后，双方在岛上展开拉锯作战，盟军和德军都不断地调集兵力，空投增援梅恩兰岛，战斗在局部异常惨烈。
二十四日，盟军在设得兰群岛战火正酣的时候，忽然对法罗群岛的斯特莱默岛南部进行了空投作战四个营的英军空降兵在空中就遭到有所提放的德军的射击损失惨重，侥幸着陆的伞兵，在德军地面部队的围剿下，无一漏网空投宣告失败。
当天夜里由四艘“伦敦”级重型巡洋舰“伦敦”号、“德文郡”号、“苏塞克斯”号、“什罗普郡”号和五艘“南安普敦”级轻型巡洋舰“南安普敦”号、“纽卡斯尔”号、“谢菲尔德”号、“格拉斯哥”号、“伯明翰”号以及十八艘驱逐舰组成的雷击舰队炮击了托尔斯港口的防御工事，掩护盟军两个陆战团实施了登陆行动。
盟军很快击败驻守此地的一个德军步兵团，夺取了港口，俘获里面停泊的运输船、布雷舰、扫雷艇和鱼雷艇，合计十二艘。
盟军登陆部队迅速前进，占领了整个托尔斯港镇，经过一昼夜苦战，歼灭德军卫戍司令部和大量炮兵、后勤部队德军残部退守斯特莱默岛北部地区，依托复杂崎岖的地形，与盟军登陆部队进行周旋。
盟军在清除港口及周边地区的威胁后两个飞行队迅速进驻港口机场，与周边岛屿的德军战机争夺制空权。
二十五日凌晨，一路追赶盟军航母特混编队行进至法罗—设得兰海沟的德军主力舰队鉴于空军和海军陆基航空兵蒙受重大损失，已经难以提供有效的空中支援，暂停北上，等待从卑尔根出发的德军护航航母舰队。该舰队拥有六艘改装自9000吨级商船的轻型航母，拥有一百八十多架舰载战机，可以提供一定的空中掩护。
二十七日，德军战列舰队与护航航母舰队会合后，一起北上，寻找盟国海军航母特混舰队主力进行决战。
同一天夜里，盟军海军雷击舰队突然进入法赫萨湾，袭击了雷克雅未克港，击沉港内的十多艘布雷艇、扫雷艇和运输船。随后舰队抵近雷恰角，炮击了部署在凯福拉维克镇后方的德军军用机场。
德国空军和海军陆基航空兵在雷克雅未克及周边地区一共部署有六个军用机场，因此当次日天亮后，德军空军和海军陆基航空兵，对盟国海军雷击舰队实施了突击，“伦敦”号、“德文郡”号重巡洋舰都挨了炸弹，航速降为30节。
盟军舰队不得不向南返航，收到冰岛方面消息的德国主力舰队，立即实施追击。由于之后两天盟军雷击舰队又多次遭遇德国空军和海军陆基航空兵的空袭，“苏塞克斯”号、“什罗普郡”号也遭到重创，整个舰队的航速下降到了5节，德军战列舰队有望赶上，全歼盟军雷击舰队。
为了弥补陆基航空兵力量的不足，德军迅速从挪威向科罗群岛的东岛空军基地派出一百五十架飞机，一方面对南方的托尔斯港的盟军空军进行压制，另一方面则支援主力舰队的行动。
不过事前谁也没有想到，东岛上的机场竟然被盟军伞兵空降占领，这一批飞来的飞机，全部落入了盟军手里。
与此同时，盟军第二个登陆编队出现，东岛上一个团的德军只坚持了一天时间，就不得不放弃托夫迪尔镇及附近的机场，退往东岛北部地区负隅顽抗。
这时候，德国海军主力舰队已经到冰岛海盆东北部区域，收到东岛军用机场沦陷的急报，舰队内部主张撤退的呼声高涨起来，可是舰队司令奥托.施尼温德海军上将为了德国的荣誉，不能接受在一个重要战场里不战而退的选择。
何况一旦撤退，冰岛上的德军势必会断绝后路，难逃覆灭命运，这个巨大的责任是谁也无法背负的。
在这种情况下奥托.施尼温德海军上将决定追上歼灭盟军雷击舰队，剪除盟军主力舰队羽翼，在返航时炮击托尔斯港立足未稳的盟军占领部队，掩护从卑尔根港启程的德军一个武装党卫军师实施登陆作战与法罗群岛残存的德军一起，夺回托尔斯港所在的斯特莱默岛及周边岛屿的控制权。
在奥托.施尼温德海军上将看来，以主力舰队的实力，哪怕与盟军航母特混舰队遭遇也无足为虑，毕竟战列舰皮坚肉厚，哪怕挨个几十枚航弹也没有多大问题，一旦让战列舰靠近炮击，则盟军的航母特混舰队必然会失败。
另外战斗还有六艘轻型航母上搭载的战斗机和驻冰岛的德国空军和海军陆基战斗机提供空中掩护在战局不利时也可以从容返航。
在这种情况下没有多少航母对决经验的奥托.施尼温德海军上将，率领主力舰队，全速向南前进，追击盟军雷击舰队。
盟军雷击舰队由于不断遭